一項針對本港強積金計劃成員的調查顯示，在超過1000名受訪的在職及退休人士中，平均在37歲已開始規劃退休，預計退休年齡為61歲，認為平均需要760萬元才能維持目前的生活水平。

數字的確驚人，但問題是，在退休前能夠儲足如此數額財產的打工仔又有幾人？相當一部分人都要面對退休後生活質素下降的客觀現實。必須看到，安老問題是香港的深層次問題之一，解決這個問題的難度很高，但這決不是束之高閣的藉口。香港人口老化問題不斷惡化，需要盡快探索完善退休制度的可行之道。

港人全球最長壽，這意味着要有更多資源提供退休保障；但偏偏在全球發達經濟體中，香港被批評為退休保障最不完善的地區之一。世界銀行曾提出退休保障五根支柱：一是貧窮長者最低入息的社會保障制度；二是公共長者入息保障金，即全民退休保障制度；三是強制性入息保障計劃；四是自願性儲蓄制度；五是非正規支援，包括家人支持及公共醫療福利。對比之下，香港在五大支柱中缺少了最重要的第二根，而第三支柱的強積金制度則因為回報率不高，一直備受詬病。

這些年來特區政府在完善退休保障方面做了不少工作，包括70歲以上長者可申請毋須資產審查的高齡津貼；推出年金制度，增加個人自願儲蓄；取消強積金「對沖」，最快在2025年落實；對強積金作了一些改革，允許「半自由行」，即僱員供款部分可按僱員個人意願選擇受託人，藉以提高基金公司之間的競爭，降低管理費。這些舉措不能說沒有效果，但正如不少意見指出，這些措施是「小打小鬧」，未能改變強積金制度上的先天不足，未能消除香港打工仔普遍有養老之憂的基本事實。特別是近年來環球金融市場波動，不少香港打工仔的強積金戶口錄得虧損，有的虧損已是一半以上。

香港積金局昨日表示，各項強積金基金長期表現均錄得淨回報，其中佔強積金淨資產值達八成的股票基金及混合資產基金，截至今年8月底，平均累積淨回報分別達到1.33倍及1.24倍。然而，強積金計劃已實施超過20年，這樣的累積回報率可謂「雞肋」，難以令人滿意。若與強積金計劃成員希望的年回報率11%相比，更是天壤之別。

打工仔辛勤一生，有資格過上豐足的晚年；香港是一個富裕社會，有條件改善長者的生活質素。香港退休制度需要完善，這早已是社會共識，不過對於如何改革退休制度，社會上仍然莫衷一是。西方發達國家有全民退休保障制度，但羊毛出在羊身上，意味着要大幅加稅，香港未必行得通。不少意見認為香港應學習新加坡的做法，新加坡的公積金制度與香港強積金相似，都是由僱主和僱員供款，但不同的是，新加坡的公積金有政府作出承擔，無風險、高回報，與香港強積金只保障基金管理人的利益相比，不可同日而語。

多少年來，香港一直奉行「小政府大市場」原則，退休保障亦由自由市場主導。但從取消強積金「對沖」的好事多磨，到強積金管理費被指偏高，皆反映在退休保障方面應放棄對自由市場的迷思，由全社會作出承擔，特區政府更要帶頭負起應盡的責任。鑒於完善退休保障茲事體大，牽涉面廣，全社會需要凝聚共識，迎難而上。

（來源：大公報A5：要聞 2023/11/21）