（大公報記者 蔣夢宇 蔣去悄）香港積極推動家族辦公室發展，財經事務及庫務局局長許正宇早前表示，將於年內制定針對基金、單一家族辦公室（SFO）及附帶權益的稅務優惠方案，並於明年把建議提交立法會審議。會計及家族辦公室等業界普遍歡迎，並憧憬盡快有細節出台。
業界建議，香港可從多方面進一步優化家族辦公室的生態環境，包括擴大稅務寬減的適用範圍、根據不同門檻提供不同額度的稅務優惠、提供更清晰的牌照許可制度，以及推行「家辦通」等，以增加對家族辦公室的吸引力，進一步鞏固和提升香港國際財富管理中心地位。
香港憑藉稅務優惠政策、靈活的監管環境及不斷優化的移民政策，吸引大量高淨值家族進駐。截至2023年底，香港的資產和財富管理業務規模達31.2萬億元，成為全球第二大跨境財富管理中心，擁有超過2700家單一家族辦公室。此外，投資推廣署已協助超過160間家族辦公室在港設立或擴展業務。
資產配置靈活度勝新加坡
衛達仕（Withers）律師行私人客戶及稅務法律顧問團隊合夥人傅潔恩認為，香港現時稅務豁免制度具高效性，毋須事先審批，只需在申報稅務時聲明符合條件即可獲得豁免，減少繁瑣的程序，提高了家族辦公室設立的便利性。她續指，新加坡近年不斷提高家族辦公室落戶的門檻，收緊申請稅務優惠的資格準則，例如要求基金在當地的投資需達到資產管理規模的10%或1000萬新加坡元（以較低者為準）。相比之下，香港在這方面的要求更為靈活，為家族資產配置提供了更大自由。
目前，可受惠於稅務寬減條例的合資格投資仍有限制。對此，傅潔恩建議，將特定類型的虛擬資產、私募信貸的買賣、收益及利息收入納入稅務寬減適用範圍，以進一步增強香港吸引力。
上駿國際董事總經理梁頴雯認為，特區政府可以增加家辦運營費用的稅務寬減，例如兩倍的免稅額，鼓勵相關家族更多使用香港專業服務，亦可加大在東南亞、中東及歐美等地推廣，吸引海外家辦來港。
針對家辦持有的多類資產（如房產、運營公司、私募基金及其他另類投資），梁頴雯認為，應明確稅率優惠的具體範圍，讓家辦在投資配置上有更大的靈活性，降低界定家辦的金額門檻，並根據不同門檻提供不同額度的稅務優惠。她相信，相關舉措可提供更明確指引，讓家族有更大自由選擇投資配置，也可吸引規模較小的家辦進駐，利用香港平台繼續增長，進一步擴大香港家辦市場規模。
細化指引 明晰法律框架
此外，傅潔恩期盼，特區政府推出更加清晰的家族辦公室資產管理活動的牌照許可制度，尤其是針對服務單一家族的家族辦公室是否需要牌照，仍缺乏明確法律規範。她希望，特區政府能進一步細化相關指引，為家族辦公室的設立提供更清晰的法律框架。
港單一家辦2703間 多星洲近倍
家族辦公室的模式主要分為單一家辦、聯合／多家辦，以及內置式家辦。單一家辦只為一個家族提供全方位定制化服務；聯合／多家辦的服務對象是多個家族；內置式家辦通常是由個人或家族擁有企業的內部營運。
投資推廣署早前委託德勤進行香港家辦市場研究，截至2023年底，估算出管理規模1000萬美元以上的香港單一家辦有2703間，較新加坡同期的1400間多出93%。
香港家辦管理中，半數資產規模超過5000萬美元，其中管理規模超過1億美元的單一家辦佔885間。
話你知/家辦瞄準富豪家族 服務多元化
家族辦公室（Family Office）起源於19世紀富裕歐美家庭，由相關領域專家組成私人公司或組織機構，致力管理一個或多個富有人士或家族的財富管理等事務，主要凝聚家族文化及財富，並傳承給下一代。
家族辦公室是私人財富管理顧問公司，在財富管理行業中，家族辦公室可說是金融產業鏈的最頂端，專門為超高淨值客戶的家庭提供服務，通常是總資產1億美元以上的高淨值客戶，服務範圍除了投資之外，還涵蓋財務、法律、會計、稅務、慈善等全方位的服務。
（來源：大公報A9：經濟 2025/03/23）
