【金匯出擊】非農數據壓制降息預期 美元大舉反撲
英皇金融集團 黃楚淇
加拿大及歐洲央行上周相繼宣布降息，而此次會議之前市場已大多預期這兩家央行將降息，關注重點轉向他們對後續政策前景的表態。加拿大央行總裁麥克勒姆表示，若通脹繼續緩解，可能會進一步放寬政策，市場將之解讀為該行將在7月份進一步降息。另一邊廂，歐洲央行周四一如預期降息25個基點，將存款利率從4.0厘下調至3.75厘，但央行也承認打擊通脹的行動遠未結束。由於歐洲央行會後聲明並未給出7月份會議將再次降息的暗示，同時還調高經濟增長及通脹預估，市場對該行未來寬鬆周期的預期不再像之前那樣樂觀，從而縮減對央行的降息押注。
在美國方面，上周公布的美國經濟數據好壞參半，導致美元指數一度跌至八周低點，但到周五公布的非農報告表現強勢，打壓了對美聯儲降息預期，並促使美元大為反撲。數據顯示，美國5月新增就業崗位27.2萬，遠高於預估的18.5萬，也遠高於4月下修後的16.5萬增幅；然而，失業率則從3.9%上升到了4%，平均時薪增幅在4月份放緩至0.2%之後又增長了0.4%。
在就業數據公布後，根據倫敦證券交易所集團（LSEG）的利率概率應用程序，利率期貨市場預計今年僅降息一次，幅度為25個基點，即在11月或12月的會議上。本周即將會迎來美聯儲及日本央行會議，還有一個焦點則是美國通脹數據。
澳元兌美元近日走勢持穩，鑒於澳洲國內通脹頑固，市場認為澳洲央行今年幾乎不會採取寬鬆政策，甚至還有再次加息的可能。技術圖表所見，澳元兌美元在5月中旬多日受制於0.6720水平，到上周再復探試，但高位亦僅可觸及0.6698，其後上周五更出現回挫，預料澳元或將迎來較大幅度調整。較近支撐先留意100天平均線0.6560及0.65關口，下級關鍵看至0.6460及4月低位0.6360。阻力位料為0.66及0.6720，較大阻力參考0.6870水平。
紐元兌美元技術走勢轉差
紐元兌美元方面，技術圖表所見，RSI及隨機指數剛已告回落，而MACD指標更已下破信號線，預料紐元兌美元短期仍有進一步回落傾向。黃金比率計算，38.2%及50%的回吐水平在0.6075及0.6030，擴展至61.8%幅度則為0.5990。另一支撐關鍵預估在4月低位0.5850。至於阻力位估計為0.6120及0.6220，下一級參考0.63水平。
